基金理财阿伟最新一期(孙伟 天天基金网)产品收益率回升明显,也令他们备受欢乐。

另一方面,据财联社记者此前报道,作为在中概股中投资基金最多的一位新能源主题基金经理,孙伟曾在2022年一季度集中资金加仓了中国新能源汽车产业链,同时还增持了中兴通讯。

股票仓位成此前投资组合的重要关键

记者注意到,孙伟在一季度对持有半导体芯片、消费电子、机械设备等重仓股保持了较高的持股。其中,比亚迪半导体被东方财富、联想集团、京东方A、科创信息、沃森生物、立讯精密等多家新能源概念股持仓,而同是有色金属、煤炭等龙头公司的煤炭股也被孙伟增持。

对于中国新能源产业未来发展趋势,赵伟认为,这主要得益于新能源汽车产业链上游的产能提升。比如,汽车行业已经进入传统重轨建设、产能扩建、新能源车产业链布局等扩张阶段。

对比去年3月中概股在港股、美股、A股各板块的占比,他的持仓分别为74.2%、83.4%、31.8%、47.7%。

至于对投资者的启示,他认为可以从长期视角,这取决于新能源产业中的市场份额分布情况,选股重点放在锂、稀土、新能源汽车等领域。

“我们认为,新能源车产业链下游的产能逐步释放将有助于行业发展。在高景气度下,我们仍有锂、钴等行业的投资机会,但锂盐、钴、镍、锂、钴的配置比例相对较高,可能存在结构性配置的问题。”赵伟补充道。

“碳中和”背景下,上游原材料价格上涨,加速行业整体盈利能力提升,尤其是在行业景气度高企的背景下,行业景气度高企,龙头企业在细分领域有望迎来快速增长。赵伟称,新能源汽车产业链中,锂、钴、锂等原材料价格大涨,从下游矿业、原材料铁矿石到下游锂电池等关键材料价格上涨,这些上游原材料价格的上涨对公司盈利能力的提升有正向促进作用。

具体来看,上述提到的动力电池原材料上涨,离不开电池材料和中游电池材料行业的快速增长。

赵伟表示,动力电池原材料从上游的矿石、中游的硅铁、中游的锰硅到下游的硅片、中游的不锈钢、下游的电芯及组件,从整个产业链来看,中游的硅铁、中游的电芯及组件,都在快速增长。

“头部企业的盈利能力提升,让上游锂矿、中游电池材料企业在低景气度下,迎来快速成长。”赵伟补充道,在动力电池原材料暴涨的背景下,上游企业的盈利能力提升,说明上游上游的锂矿、中游电池材料等盈利能力在快速提升,而下游的锂电池材料企业,会有一定的增速机会。

基于上述,赵伟认为,锂矿供给放量后,中游电池材料供应趋紧,行业盈利能力提升,也在带动板块的估值上行。而锂电池原料涨价,这对上游原材料的利润驱动而言,也将是一大挑战。

赵伟认为,上游锂、锂的上涨,除了一开始的上涨外,整个产业链的盈利能力会提升,对于上游的产品价格的预期也会提升。“在没有新产能的情况下,我们有强大的供应能力,预计下游的价格会得到稳定,上游的行业都会迎来复苏。